星展：重申對郵儲銀行“買入” 評級 升目標價至5.9港元
星展發表研究報告指，郵儲銀行公布降低其儲蓄代理費率，由2023財年的1.24%降至1.08%，亦料在內地眾多零售銀行中，郵儲行將會是內地刺激措施的主要受惠者之一。該行重申對郵儲銀行評級“買入”，H股目標價由4.8港元升至5.9港元。
該行料，公司在成本效率改善下，2023財年至2026財年的盈利復合年度增長率可達4.9%。星展微降對其2024至2026年盈測介乎1%至3%，以反映內地利率下降環境。
該行下調對郵儲銀行今年至2026年的凈息差預測介乎4至8個基點，而同期的成本與收入比率預測亦下調至介乎64%至65%，以反映成本效率改善。另外，該行預期郵儲行短期會跑贏內銀同業，料內地的刺激措施會提升經濟增長及穩定樓市，而近期降低儲蓄代理費率也是一短期催化劑。
標簽： 郵儲
相關文章
-
郵儲銀行：2020年無固定期限資本債券贖回完成詳細閱讀
3月19日金融一線消息，郵儲銀行發布公告稱，2020年3月，該行在全國銀行間債券市場發行了規模為人民幣800億元的減記型無固定期限資本債券，并于2...
2025-03-19 58 郵儲
發表評論